Наш адрес
121099, г.Москва, Проточный пер. дом 6
+7 (495) 921-15-55
(многоканальный)
Наш телефон:
Тех. поддержка:
+7 (495) 921-15-55
+7 (499) 241-06-08
Открыть счет Открыть демо-счет

Рекомендации по российским акциям

Выбрать бумагу: 

23.09.2020

12:26

АК "Сберегательный банк РФ"

Сегодня стало известно о том, что Сбербанк создает сервис аудиостриминга "СберЗвук" на базе компании «Звук».

По итогам сделки Сбербанк получит 100% акций компании "Звук". Генеральным директором сервиса будет вновь назначен Михаил Ильичёв, который руководил "Звуком" с 2014 по 2017 год.

Сервис объединит на своей платформе 40 млн. композиций от ведущих правообладателей мира (Universal Music Group, Sony Music Entertainment и Warner Music Group), локальных и независимых звукозаписывающих студий, а также коллекцию популярных аудиокниг и подкастов.

Сбербанк планирует развивать собственный музыкальный сервис, поскольку это позволит компаниям экосистемы создавать новые уникальные продукты. Сбербанк и "Звук" уже завершили интеграцию аудиостримингового сервиса со Сбербанк ID и в ближайшее время планируют завершить интеграцию c платёжным сервисом SberPay.

Важно, что музыка будет представлена в будущих сервисах подписки и умных устройствах банка. В сообщении кредитной организации в логотипе "СберЗвук" уже использована новая часть со словом "Сбер" с зеленым, синим и желтым цветом. Новый логотип экосистемы Сбербанка планируется представить позднее.

Мы считаем данную новость позитивной для бумаг Сбербанка, поскольку в России сейчас существует более 64 млн. онлайн-слушателей музыки, а половина пользователей музыкальных сервисов слушает музыку больше одного часа в день. Инвестиции в развитие "Звука" полностью соответствуют стратегии развития экосистемы банка: благодаря ей банк сможет усилить свои предложения клиентам на рынке развлечений.

Цена: 231,49 RUB
Цель: 252,2 RUB  
Рекомендация: Держать

22.09.2020

11:45

ОАО "Северсталь"

Сегодня стало известно о том, что Северсталь приступила к горячим испытаниям агрегата продольной резки рулонов в сортопрокатном производстве Череповецкого металлургического комбината.

Общая стоимость строительства агрегата составила около 190 миллионов рублей. Агрегат смонтирован на базе агрегата продольной резки рулонов, который был демонтирован в одном из цехов производства плоского проката ЧерМК в рамках модернизации прокатного оборудования. При этом гидравлическое и электрооборудование полностью обновили, что позволит увеличить скорость и поднять производительность нового агрегата.

В ближайшее время планируется завершение наладки агрегата с выводом его на проектные мощности.

Мы считаем данную новость позитивной для бумаг Северстали, поскольку новый агрегат поможет команде сортопрокатного производства в Череповце самостоятельно производить заготовки из рулонов, которые поступают из цехов производства плоского проката. Этим Северсталь разгрузит мощности прокатных цехов, полностью обеспечит потребности трубных станов группы, а также сократит затраты на логистику.

Цена: 979,4 RUB
Цель: 1025,15 RUB  
Рекомендация: Накапливать

21.09.2020

11:52

ОАО "Компания М.видео"

Сегодня стало известно, что генеральным директором группы "М.Видео-Эльдорадо" назначен Александр Изосимов, который приступит к своим обязанностям с 1 октября.

Напомним, что г-н Изосимов с 2003 года по 2011 год возглавлял компанию "Вымпелком" как генеральный директор и президент. С 2011 года он сфокусировался на работе в советах директоров и в разное время входил в советы таких компаний как Ericsson AB, MTG AB, East Capital AB, Transcom SPA, Teleopti AB, "Балтика".

В М.Видео-Эльдорадо в задачи г-на Изосимова будет входить дальнейшее развитие модели One Retail группы и цифровая трансформация бизнеса ритейлера, а также укрепление лидерских позиций компании в качестве онлайн-игрока российского рынка бытовой техники и электроники, развитие отношений с инвестиционным сообществом, рост акционерной стоимости и ликвидности акций компании.

"М.Видео-Эльдорадо" за последние несколько месяцев существенно ускорила цифровую трансформацию и переход на модель One Retail, но группа в начале пути по построению нового подхода к продажам и клиентскому сервису, в основе которых лежит смартфон и мобильные технологии.

Мы считаем данную новость долгосрочной позитивной для бумаг М.Видео-Эльдорадо, поскольку у компании есть стратегическое видение дальнейшего развития и ресурсы для воплощения новых планов. Магистральным направлением развития группы сейчас являются омниканальные продажи, которые первые стали активно внедрять именно сотовые операторы. Менеджерский опыт г-на Изосимова в этой сфере должна позитивно отразиться на продажах группы в будущем.

Цена: 579,9 RUB
Цель: 615,2 RUB  
Рекомендация: Накапливать

17.09.2020

12:43

ОАО "ОАК"

Сегодня стало известно о том, что импортозамещенный пассажирский самолет Sukhoi Superjet 100 new будет создан в 2023 году, после чего планируется начать его летные испытания. Создание самолета потребует прохождения новой сертификации - отдельных систем и всего самолета, а также предприятия-производителя.

Важно отметить, что разработка нового SSJ100 ведется в соответствии с поручением президента от 25 января 2018 года и направлена на импортозамещение иностранных компонентов - бортовых систем и агрегатов.

Напомним, что в мае 2020-го года производитель самолетов SSJ100 - филиал "Региональные самолеты" корпорации "Иркут" – сообщал о начале выпуска технической документации на модернизированную версию самолета.

Планируется, что после модернизации SSJ100 получит отечественные двигатели, новое крыло и ряд других новых агрегатов, а также российскую навигационную систему.

Мы считаем данную новость долгосрочно позитивной для бумаг ОАК, поскольку процесс импортозамещения компонентов самолета Sukhoi Superjet продолжается, входя в активную стадию. В настоящее время большинство систем в самолете - иностранного производства, в том числе более 10% - американские комплектующие, из-за чего любые поставки самолетов в базовой версии SSJ100 требует согласования продаж с властями США. После перехода на отечественные комплектующие это согласование станет неактуальным.

Цена: 0,4585 RUB
Цель: 0,5119 RUB  
Рекомендация: Накапливать

16.09.2020

11:14

ОАО "Аэрофлот"

Сегодня совет директоров Аэрофлота утвердил проспект допэмиссии в объеме 1,7 млрд. обыкновенных акций, размещаемой по открытой подписке.

Решение принято на заседании совета во вторник, а публикация проспекта ожидается после его регистрации ЦБ.

Допэмиссию до 1,7 млрд. акций ранее утвердили акционеры "Аэрофлота". Привлечение средств через SPO направлено на повышение ликвидности и финансовой устойчивости группы, а также на поддержку восстановления операционной деятельности до докризисного уровня, имея в виду кризис, связанный с пандемией COVID-19.

О возможности инвестиций в акции Аэрофлота ранее заявляли ВТБ, Российский фонд прямых инвестиций и Промсвязьбанк. При этом, согласно распоряжению правительства, по итогам размещения доля государства в Аэрофлоте должна быть не меньше нынешних 51,17%. Это значит, что государство должно выкупить чуть больше половины допэмиссии.

Параметры SPO, в том числе объем и цена размещения, пока не объявлялись, но не факт, что Аэрофлот будет размещать весь планируемый пакет. В этом случае цена будет предложена с хорошим дисконтом к рынку, поскольку компания рассчитывает на интерес к размещению со стороны частных инвесторов.

Цена будет зависеть от того, какой объем будет размещаться на открытом рынке; если большая его часть будет выкуплена подконтрольными государству структурами, то для меньшей части Аэрофлоту придется установить существенный дисконт к рынку, что должно позитивно отразиться на росте котировок из-за роста спроса на эти бумаги.

Цена: 83,34 RUB
Цель: 91,2 RUB  
Рекомендация: Накапливать

11:07

ОАО "Магнитогорский металлургический комбинат"

Сегодня акционеры ПАО "Магнитогорский металлургический комбинат" на внеочередном собрании одобрили промежуточные дивиденды за I полугодие в размере 0,607 рубля на акцию.

Датой, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов, утверждено 23 сентября.

Важно, что утвержденный размер соответствует 100% свободного денежного потока за I полугодие 2020 года, который составил $97 млн., а не за второй квартал, по итогам которого показатель был отрицательным (минус $18 млн.).

Напомним, что в конце апреля этого года ММК объявил, что откладывает решения о промежуточных дивидендах до осени в целях усиления баланса и ликвидности группы и вернется к этому вопросу после кризиса и восстановления бизнес-активности на основных рыках сбыта комбината. Дивиденды за IV квартал 2019 года составляли 1,507 рубля на акцию.

В ноябре 2019 года совет директоров ММК одобрил изменения дивидендной политики, согласно которым компания будет направлять на дивиденды весь свободный денежный поток при коэффициенте долг/EBITDA в пределах 1х. При соотношении чистый долг/EBITDA более 1х дивиденды будут выплачиваться в размере не менее 50% от FCF.

Мы считаем позитивной эту новость для бумаг ММК, поскольку возврат к выплате промежуточных дивидендов означает плавный рост свободного денежного потока и восстановления компании после наступления пандемии весной текущего года.

Цена: 38,92 RUB
Цель: 41,15 RUB  
Рекомендация: Накапливать

14.09.2020

12:42

АК "Сберегательный банк РФ"

Сегодня Сбербанк получил одобрение регуляторов России и Абу-Даби на открытие своего представительства в Абу-Даби и планирует открыть его до конца года.

В мае представители Сбербанка сообщили о том, что банк уже сформировал бизнес-план и бюджет представительства, а в августе уже были поданы документы на регистрацию офиса. До конца года Sberinvest Middle East Limited планирует получить лицензию регулятора ADGM и открыть офис в Абу-Даби.

Напомним, что Sberinvest Middle East Limited является дочерней компанией "Сбербанк инвестиции", которая входит в блок "Корпоративно-инвестиционный бизнес" Сбербанка. Основная задача дочерней компании Сбербанка в Абу-Даби - стать ключевым партнером в инвестиционных сделках между российскими инвесторами и инвесторами из стран Ближнего Востока.

Также компания станет полностью лицензированным "исламским окном", что позволит структурировать инвестиционные продукты в соответствии с принципами шариата. Кроме того, Sberinvest Middle East Limited планирует заниматься торговым финансированием экспорта из России в страны Ближнего Востока, а также масштабированием сервисов экосистемы Сбербанка в этих странах.

Мы считаем данную новость позитивной для бумаг Сбербанка, поскольку активное развитие ОАЭ и его трансформация в международный деловой хаб, связывающий Восток с Западом делает необходимым и значимым физическое присутствие Сбербанка в этом регионе. Улучшение партнерства с инвесторами из стран Ближнего Востока для реализации ими проектов в России с последующим экспортом продукции в страны региона, а также сопровождение сделок по экспорту российского продовольствия в страны Персидского залива и развитию традиционных продуктов исламского финансирования могут существенно увеличить доходы банка в обозримом будущем.

Цена: 224,08 RUB
Цель: 248,2 RUB  
Рекомендация: Держать

11.09.2020

13:08

ОАО "Магнит"

Сегодня ритейлер "Магнит" сообщил о своих планах запустить два вида собственной доставки продуктов - экспресс-доставку и сервис, рассчитанный на закупки впрок.

О планах компании запустить собственную доставку до конца 2020 года сообщил исполнительный директор "Магнита" Флориан Янсен, причем топ-менеджер компании сообщил, что у ритейлера будет два вида доставки: экспресс-доставка и доставка с более длительным сроком, рассчитанная на более крупные и регулярные покупки.

Пока Магнит развивает сервисы доставки совместно с партнерами и до недавнего времени у него не было крупных проектов в собственной доставке. Эксперименты в этой области "Магнит" начал в прошлом году, когда в апреле 2019-го года компания запустила пилотные проекты по доставке товаров из своих магазинов совместно с партнерами. В частности, в Краснодаре был запущен сервис доставки продовольственных и непродовольственных товаров из супермаркетов "Магнит" вместе с компанией Broniboy. Кроме того, компания тестировала онлайн-заказы через сервис доставки из магазинов iGooods в нескольких городах.

В феврале 2020-го года Магнит запустил цифровую трансформацию, среди целей которое - усиление IT, поддержка бизнеса данными и технологиями, создание сильного цифрового бренда, а в начале мая Магнит объявил, что пригласил на работу несколько топ-менеджеров из Lamoda. Новая команда возглавила процесс цифровой трансформации "Магнита", основной целью которой является запуск эффективной омниканальной платформы в ответ на изменяющиеся потребности покупателей.

В мае ритейлер запустил пилотный проект доставки из 18 супермаркетов в Ростове-на-Дону и Волгограде совместно с Pony Express, а также тестовую экспресс-доставку продуктов совместно с "Яндекс.Лавкой", когда две тестовые точки "Яндекс.Лавки" открылись в Москве, а "Магнит" обеспечивает подавляющую часть ассортимента этих складов.

В конце августа "Магнит" активизировал развитие в сфере foodtech: ритейлер запустил доставку в партнерстве с крупнейшим сервисом доставки готовой еды - Delivery Club. Услуга работает в нескольких районах Москвы, до конца 2020 года она появится по всей столице и в Петербурге. В перспективе география доставки из "Магнита" может расшириться до всех городов, где у Delivery Club есть собственная доставка (более 100 населенных пунктов помимо городов Московской и Ленинградской областей).

Мы считаем данную новость позитивной для бумаг Магнита, поскольку появление собственной доставки во всех форматах сети (кроме продовольственных магазинов ритейлер также управляет магазинами дрогери и аптеками) как под собственным брендом, так и совместно с партнерами должна увеличить доходы сети в обозримом будущем.

Цена: 4503 RUB
Цель: 4904 RUB  
Рекомендация: Накапливать

10.09.2020

13:18

ОАО "АЛРОСА"

Сегодня Алроса обнародовала операционные результаты работы группы за август, согласно которым объем продаж алмазно-бриллиантовой продукции в стоимостном выражении составил 216,7 миллиона долларов против 35,8 миллиона долларов месяцем ранее.

Стоимость реализованного алмазного сырья в августе достигла 202,1 миллиона долларов, бриллиантов - 14,6 миллиона долларов. Для сравнения: в августе 2019 года Алроса реализовала алмазно-бриллиантовую продукцию на общую сумму 181,8 миллиона долларов.

Понятно, что за 8 месяцев 2020 года продажи оказались меньше чем в сопоставимом периоде 2019 года: 1,244 миллиарда долларов по сравнению с 2,164 миллиарда долларов.

Мы считаем данную новость позитивной для бумаг Алросы в краткосрочной перспективе, поскольку существовал риск помесячного снижения объемов продаж в течение всего 2020 года из-за влияния эффекта пандемии.

Цена: 70,73 RUB
Цель: 76,15 RUB  
Рекомендация: Держать

13:07

Amazon.com Inc.

Сегодня стало известно о том, что индийская многопрофильная компания Reliance Industries хочет продать долю стоимостью около 20 миллиардов долларов в своем розничном бизнесе американской компании Amazon.

Компания Amazon провела переговоры о вложении средств в подразделение Reliance - Reliance Retail Ventures Ltd. - и выразила заинтересованность в обсуждении потенциальной сделки. Из разных источников стало известно о том, что Reliance Industries готова продать Amazon до 40% акций своей дочерней компании.

По различным оценкам, при стоимости 20 миллиардов долларов сделка станет самой крупной за всю историю Индии, а также крупнейшей для компании Amazon.

Мы считаем данную новость позитивной для бумаг Amazon, поскольку индийская многопрофильная корпорация Reliance Industries Limited занимается не только разведкой и добычей углеводородов, переработкой нефти и продажей нефтепродуктов, но и телекоммуникационным бизнесом и ритейлом. Таким образом, Amazon получает доступ к колоссальному рынку с неудовлетворенным платежным спросом.

Цена: 3280 USD
Цель: 4114 USD  
Рекомендация: Держать
Регистрация на сайте
Пройдя регистрацию и войдя на сайт под своим именем и паролем, вы сможете просматривать разделы без ограничений и задавать вопросы нашим аналитикам.