16 March 2020

Торги в пятницу на российском рынке завершились отскоком вверх на улучшении настроений инвесторов.

Индекс Мосбиржи вырос на 1,31% до 2 316,38 пунктов, индекс РТС вырос на 2,62% до 991,69 пунктов.

На нефтяных рынках цены в понедельник снижаются, а стоимость марки Brent опускается на 3% на фоне опасений за спрос на сырье.

Инвесторы продолжают оценивать масштабы распространения коронавируса в мире и его влияние на спрос на нефть. Всемирная организация здравоохранения (ВОЗ) 11 марта объявила вспышку нового коронавируса COVID-19 пандемией. В мире заражены уже более 153 тысяч человек более чем в 140 странах, большинство выздоровели, 5,7 тысячи скончались.

Страх остается главной проблемой в этом вопросе, поскольку участники рынка по-прежнему не уверены, что смягчение кредитно-денежной политики и вливание ликвидности решат существенный кризис в сфере здравоохранения. Федеральная резервная система (ФРС) США неожиданно снизила процентные ставки второй раз за месяц, до 0-0,25%, начиная с 16 марта.

Цена майских фьючерсов на смесь марки Brent опускается на 3,57% до $32,64 за баррель, стоимость майских фьючерсов на нефть марки WTI — на 2,12% до $31,43 за баррель.

На американском рынке фондовые индексы по итогам торгов закрылись коррекционным ростом 4-7,7% после обвала днем ранее почти на 10%.

Уже после официального закрытия биржи, когда торги перешли в электронный режим, индексы продолжили свой рост. Dow Jones — на 9,31%, NASDAQ — на 9,34%, S&P — на 8,18%.

В четверг американские индексы обвалились почти на 10% на фоне общей паники, связанной с коронавирусом. Замедлить падение не смогли даже меры поддержки, объявленные ФРС США. Федеральный резервный банк (ФРБ) Нью-Йорка объявил об увеличении в марте еженедельного выкупа бумаг в рамках месячного и трехмесячного РЕПО до 500 миллиардов долларов. Несмотря на пятничный позитив, аналитики предупреждают, что на рынках сохраняется высокая волатильность, и говорить об устойчивом росте пока рано.

Индекс Dow Jones рос на 7,06% — до 22691,07 пункта, индекс высокотехнологичных компаний NASDAQ — на 6,59%, до 7755,523 пункта, индекс широкого рынка S&P 500 — на 3,93%, до 2578,24 пункта.

На азиатских рынках основные индексы региона в понедельник преимущественно снижаются на фоне публикации макростатистики из Китая.

В понедельник инвесторы обратили внимание на макроэкономические данные. Так, промышленное производство в Китае за первые два месяца 2020 года на фоне эпидемии коронавируса упало на 13,5%, показатель оказался значительно хуже прогнозов.

Коронавирус оказал влияние на разные сферы экономики Китая. Объем розничных продаж потребительских товаров в стране за первые два месяца 2020 года также упал, на 20,5% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, составив 5,2 триллиона юаней (около 744,6 миллиарда долларов). Эксперты прогнозировали, что за январь-февраль розничные продажи в стране вырастут на 0,8%.

Японский индекс тем временем растет после того, как Банк Японии приял решение сохранить процентную ставку на отрицательном уровне — минус 0,1%, а также объявил о запуске программы более дешевого кредитования для компаний, пострадавших от коронавируса.

Австралийский индекс показывает более сильное падение после того, как СМИ сообщили о том, что австралийские штаты Виктория и Южная Австралия, а также Австралийская столичная территория объявили режим чрезвычайной ситуации из-за распространения коронавируса.

Индекс Shanghai Composite уменьшался на 1,27% — до 2850,85 пункта, индекс Шэньчжэньской биржи Shenzhen Composite — на 2,18%, до 1759,55 пункта, гонконгский индекс Hang Seng Index — на 2,71%, до 23381,22 пункта, южнокорейский KOSPI — на 1,25% — до 1749,33 пункта, австралийский S&P/ASX 200 тем временем падает на 7,67%, до 5114,3 пункта. Японский индекс Nikkei 225 растет на 1,02%, до 17608,16 пункта.

Теперь к российскому рынку акций:

1. В пятницу показали опережающий рост на корректирующемся вверх рынке и частично компенсируют потери предыдущих трех сессий.

Со вторника по четверг обыкновенные акции Сбербанка потеряли в стоимости 20,1%, префы — 18,4%. В пятницу к закрытию торгов обыкновенные акции банка выросли на 12,9%, префы – на 8,45%. Опережающий рост показали обыкновенные акции "Мечела" (+9,01%), депозитарные расписки TCS (+8,79%), депозитарные расписки X5 (+7,15%), акции "Магнита" (+7,02%). Акции "Распадской" выросли на 8,38% и уже подскакивали на 15% на рекомендациях по дивидендам.

2. Абсолютными лидерами пятницы по росту стали малоликвидные бумаги ТГК-2, пользующиеся в текущем году спекулятивным спросом. К закрытию торгов префы ТГК-2 подскочили на 21%, ее обыкновенные акции – на 13,7%.

3. Большинство бумаг нефтяного сектора к закрытию торгов ушли в минус. Акции "Лукойла" снизились на 2,16%, акции "Роснефти" — на 4,05%, префы "Транснефти" – на 1,91%. Также снижались бумаги Сургутнефтегаза" (префы снизились на 3,6%, обыкновенные акции – на 6,46%), бумаги "Башнефти" (префы опустились на 3,07%, обыкновенные акции – на 1,27%) и бумаги "Татнефти" (префы снизились на 0,11%, обыкновенные акции – на 2,36%).

ПРОГНОЗ: Сегодня ждем снижения на фоне решения ФРС и снижения нефтяных цен.